Pagos de arrendamiento, en resumen
Un pago de arrendamiento consta en realidad de tres cargos acumulados: depreciación (lo que se espera que el automóvil pierda en valor mientras lo conduce), un cargo financiero (la versión del interés del arrendamiento) e impuesto sobre las ventas además de ambos. La depreciación suele ser, con diferencia, la parte más importante, razón por la cual el valor residual (el valor previsto del automóvil al final del arrendamiento) tiende a influir en su pago más que casi cualquier otra cosa que pueda negociar.
Conclusiones clave
- En un automóvil de $45 000 negociado a $43 000, con $2000 de pago inicial, 55 % residual y un factor monetario de 0,00125, el pago se desglosa en aproximadamente $469 de depreciación + $83 de cargo financiero + $44 de impuestos ≈ $597/mes.
- Aumentar el residual del 55% al 65% del MSRP (igual que todo lo demás) reduce el pago mensual en aproximadamente $129, ya que es necesario financiar una menor parte del valor del automóvil como depreciación.
- Negociar $2,000 de descuento en el precio solo ahorra alrededor de $63/mes en el mismo automóvil, ya que ese descuento se distribuye entre 36 pagos mensuales en lugar de ahorrarse como una suma global.
- El factor monetario (0,00125 en este ejemplo) se convierte a APR multiplicando por 2400; aquí, eso es 3,00% APR escondido detrás de un decimal que parece desconocido.
Las tres partes reales de un pago de arrendamiento
La depreciación cubre la brecha entre el valor actual del automóvil (el costo capitalizado ajustado, después del pago inicial y cualquier reembolso) y el valor previsto al final del arrendamiento (el valor residual), distribuido uniformemente a lo largo del plazo. El cargo financiero es el sustituto del interés del arrendamiento, calculado sobre el costo máximo combinado y el residual en lugar de un saldo de préstamo cada vez menor. Luego, el impuesto sobre las ventas se aplica además de ambos, generalmente todos los meses en lugar de un cargo inicial.
Cómo esta calculadora construye su pago
Using the defaults — $45,000 MSRP, $43,000 negotiated price, $2,000 down, 36-month term, 55% residual, 0.00125 money factor, 8% sales tax, $650 acquisition fee:
Valor residual = $45 000 × 55% = $24 750
Costo máximo ajustado = $43 000 + tarifa de $650 − $2000 de pago inicial = $41 650
Depreciación = ($41 650 − $24 750) ÷ 36 ≈ $469,44/mes
Cargo financiero = ($41 650 + $24 750) × 0,00125 ≈ $83,00/mes
Impuesto = ($469,44 + $83,00) × 8% ≈ $44,20/mes
Pago mensual total ≈ $596.64
Si a esto le sumamos el pago inicial y la tarifa de adquisición, que se debe pagar al momento de la firma, el monto asciende a aproximadamente $3246,64, con un costo total de arrendamiento cercano a $24,129 durante los 36 meses completos.
Por qué el valor residual importa más que el precio
Dado que la depreciación es la diferencia entre el costo máximo y el residual, un residual más alto reduce esa brecha directamente. Mantenga todos los demás insumos iguales y aumente el residual del 55% al 65% del MSRP: el pago cae de aproximadamente $596,64 a $467,72, una variación mensual de $128,92. Compare eso con negociar $2,000 de descuento en el precio, lo que sólo ahorra alrededor de $62,70 al mes en este mismo automóvil. El valor residual lo establece la empresa de arrendamiento en función de la fuerza de reventa prevista del modelo, no es algo que se negocia directamente, pero vale la pena comparar entre vehículos, ya que dos autos al mismo precio pueden arrendarse de manera muy diferente si uno mantiene mejor su valor.
Decodificando el factor dinero
Dealers quote lease interest as a "money factor" — a small decimal like 0.00125 — instead of the percentage rate you'd expect from a loan. It's the same underlying cost, just dressed up in unfamiliar units. Multiply the money factor by 2,400 to convert it to an approximate APR: 0.00125 × 2,400 = 3.00%. Always ask for the money factor directly and do this conversion yourself — comparing an unconverted money factor to a loan's APR will make the lease look artificially cheap.
Arrendamiento versus compra: una cuestión diferente
El arrendamiento gana en términos de flujo de caja mensual: el pago sólo cubre la depreciación y los intereses de la depreciación, no el precio total del vehículo, razón por la cual generalmente supera al pago de compra del mismo automóvil. La compra gana en términos económicos de propiedad total una vez que se conserva el automóvil después del plazo del préstamo, ya que los pagos eventualmente se detienen mientras el automóvil sigue funcionando. Los límites de kilometraje, los cargos por desgaste y no tener nada que intercambiar al final del arrendamiento son las verdaderas compensaciones: haga los números en elcalculadora de préstamos para automóvilespara el mismo vehículo para comparar los pagos de compra con lo que ve aquí.
Calculadoras relacionadas
Para financiar una compra en lugar de un arrendamiento, consulte lacalculadora de préstamos para automóviles. Para matemáticas de arrendamiento fuera del contexto automotriz (equipos, bienes raíces o escenarios de arrendamiento general), elcalculadora de arrendamientocubre el caso más amplio.