简短的回答
价值 400,000 美元的房屋，首付 0 美元，利率 6.25%，30 年，首次使用 VA，贷款融资费用为：融资费用为 2.15%（8,600 美元），贷款总额 408,600 美元，每月本金和利息 2,515.82 美元，每月 3,065.82 美元（含税费和保险费）。没有 PMI，没有首付，但整个期限的利息总额为 497,095.37 美元。
要点
- 对于合格的借款人来说，VA 贷款完全跳过 PMI 和首付，但几乎所有贷款都需要支付融资费——在本例中，首次使用贷款的 2.15% 首付为 0%。
- 重复使用您的 VA 权利成本更高：同样的 400,000 美元、首付 0% 的贷款在后续使用时需要支付 3.3% 的融资费用（13,200 美元），而第一次使用则需要 2.15%（8,600 美元）——差距为 4,600 美元。
- 即使首付 10%，也不仅会缩减贷款规模，还会将融资费率降至 1.25%，远低于首付 0% 时收取的 2.15%。
- 将资金费用融资到贷款中（这里的默认情况）可以避免交割时到期的现金，但会增加整个贷款期限内该费用的利息 - 以现金预先支付每月可节省 52.95 美元，总利息可节省 10,462.60 美元。
资金费用如何设定
| 场景（正规军） | 费用率 | 400,000 美元贷款费用 |
|---|---|---|
| 首次使用，0%折扣 | 2.15% | $8,600 |
| 首次使用，优惠10%+ | 1.25% | $4,500* |
| 后续使用，0%折扣 | 3.3% | $13,200 |
*基于 40,000 美元 (10%) 首付后的 360,000 美元贷款金额。
VA 资金费用取代了首付要求和每月抵押贷款保险，并根据三个因素进行调整：您是否第一次使用 VA 贷款福利、您首付的金额以及（用于后续使用）是否支付了任何首付。具有与服务相关的残疾评级的退伍军人通常可以完全免除该费用 - 在本例中，仅该免除就价值 8,600 美元。由于费用是贷款金额的一定百分比，任何首付都会减少基本贷款和适用的利率，从而使节省的费用增加。
融资费用与预付费用
融资：贷款 = $400,000 + $8,600 = $408,600 → $2,515.82/月 P&I
预付：贷款 = $400,000 → $2,462.87/月 P&I + $8,600 结账时应付
将融资费用计入贷款中，使得 VA 贷款在实践中真正实现 0 美元首付——您不需要现金支付费用，就像您不需要现金支付首付一样。代价是，该费用会像贷款的其余部分一样在整个 30 年里产生利息：与结束时以现金支付 8,600 美元的费用相比，每月多出 52.95 美元，总利息多出 10,462.60 美元。如果您有可用现金，则在贷款期限内预先支付费用是更便宜的途径；如果现在保留现金用于搬迁费用、维修或储备更重要，那么为其融资可以真正保证贷款不花任何钱。
相关计算器
- 抵押计算器 — 与 PMI 的传统贷款进行比较。
- 联邦住房管理局贷款计算器 — 查看另一个政府支持的低首付选项。
- 再融资计算器 — 对未来 VA 降息再融资进行建模。